Международные валютно-кредитные и финансовые отношения: Методические указания

ÌÈÍÈÑÒÅÐÑÒÂÎ ÎÁÐÀÇÎÂÀÍÈß ÐÎÑÑÈÉÑÊÎÉ ÔÅÄÅÐÀÖÈÈ ÂÎËÃÎÃÐÀÄÑÊÈÉ ÃÎÑÓÄÀÐÑÒÂÅÍÍÛÉ ÓÍÈÂÅÐÑÈÒÅÒ Êàôåäðà ìèðîâîé ýêîíîìèêè è ìåæäóíàðîäíûõ ýêîíîìè÷åñêèõ îòíîøåíèé

Í.Ã. Õîðîøåíüêàÿ

ÌÅÆÄÓÍÀÐÎÄÍÛÅ ÂÀËÞÒÍÎ-ÊÐÅÄÈÒÍÛÅ È ÔÈÍÀÍÑÎÂÛÅ ÎÒÍÎØÅÍÈß Ìåòîäè÷åñêèå óêàçàíèÿ äëÿ ñòóäåíòîâ ýêîíîìè÷åñêèõ ñïåöèàëüíîñòåé

Âîëãîãðàä 1999

Ðåöåíçåíòû: ä-ð ýêîí. íàóê, ïðîô. Ë.Â. Ïåðåêðåñòîâà, êàíä. ýêîí. íàóê, äîö. Ý.Â. Èñêðåíêî

Ïå÷àòàåòñÿ ïî ðåøåíèþ ó÷åáíî-ìåòîäè÷åñêîé êîìèññèè (ïðîòîêîë ¹ 1 îò 24.09.99)

Õîðîøåíüêàÿ Í.Ã. Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ: Ìåòîäè÷åñêèå óêàçàíèÿ äëÿ ñòóäåíòîâ ýêîíîìè÷åñêèõ ñïåöèàëüíîñòåé. — Âîëãîãðàä: Èçäàòåëüñòâî Âîëãîãðàäñêîãî ãîñóäàðñòâåííîãî óíèâåðñèòåòà, 1999. — 24 ñ. Íàñòîÿùèå ìåòîäè÷åñêèå óêàçàíèÿ ïðåäíàçíà÷åíû äëÿ ñòóäåíòîâ ñïåöèàëüíîñòè «Ìèðîâàÿ ýêîíîìèêà». Ìàòåðèàëû ñîäåðæàò òåìàòè÷åñêèé ïëàí, ðàáî÷óþ ïðîãðàììó, ñïèñîê ëèòåðàòóðû ïî òåìàì, âàðèàíòû ñâîäíûõ êîíòðîëüíûõ çàäàíèé. Ðàáî÷àÿ ïðîãðàììà ñîäåðæèò îïîðíûé êîíñïåêò ëåêöèé, îñíîâíûå ïîíÿòèÿ, ñïèñîê ëèòåðàòóðû.

© Í.Ã. Õîðîøåíüêàÿ, 1999 © Èçäàòåëüñòâî Âîëãîãðàäñêîãî ãîñóäàðñòâåííîãî óíèâåðñèòåòà, 1999 2

ÂÂÅÄÅÍÈÅ Â íàñòîÿùåå âðåìÿ ëèøü íåìíîãèå ñòðàíû íå èñïîëüçóþò ïðåèìóùåñòâà ìåæäóíàðîäíîãî ðàçäåëåíèÿ òðóäà, ñïåöèàëèçàöèè è êîîïåðàöèè. Âîçðàñòàþùàÿ èíòåðíàöèîíàëèçàöèÿ ïðîèçâîäñòâà çàñòàâëÿåò ýêîíîìè÷åñêèõ ñóáúåêòîâ àêòèâíî âûõîäèòü íà ìèðîâîé ðûíîê. Áîëüøèíñòâî ñóáúåêòîâ ýêîíîìè÷åñêèõ îòíîøåíèé — ïðîìûøëåííî-òîðãîâûå ôèðìû, áàíêè, ïðàâèòåëüñòâà, ôèçè÷åñêèå ëèöà — îñóùåñòâëÿþò ðàçëè÷íûå ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-ôèíàíñîâûå îïåðàöèè. Ýòè îïåðàöèè îêàçûâàþò îãðîìíîå âëèÿíèå íà îáùóþ ýôôåêòèâíîñòü äåÿòåëüíîñòè ñóáúåêòîâ, â òîì ÷èñëå è ðîññèéñêèõ, êîòîðûå â ïîñëåäíèå ãîäû àêòèâíî ó÷àñòâóþò â ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ îïåðàöèÿõ. Ñ ýòèì îáñòîÿòåëüñòâîì ñâÿçàíà àêòóàëüíîñòü è ïðàêòè÷åñêàÿ çíà÷èìîñòü èçó÷åíèÿ íàñòîÿùåãî êóðñà. Ïðåäëàãàåìûé êóðñ «Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ» ðàññ÷èòàí íà 30 ÷àñîâ ëåêöèîííûõ çàíÿòèé äëÿ ñòóäåíòîâ IV êóðñà ýêîíîìè÷åñêîãî ôàêóëüòåòà. Îñíîâíàÿ öåëü êóðñà ñîñòîèò â òîì, ÷òîáû, îïèðàÿñü íà îñíîâíûå òåíäåíöèè ðàçâèòèÿ ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ è êðåäèòíûõ îòíîøåíèé, ïîçíàêîìèòü ñòóäåíòîâ ñ çàêîíîìåðíîñòÿìè ïîñòðîåíèÿ, ðàçâèòèÿ è ôóíêöèîíèðîâàíèÿ ìèðîâîé âàëþòíîé ñèñòåìû è ôèíàíñîâûõ ðûíêîâ (ôüþ÷åðñíûõ, ôîðâàðäíûõ, ôîðåêñíûõ è ðûíêîâ îïöèîíîâ), ñ äåÿòåëüíîñòüþ ôèðì è áàíêîâ â ìåæäóíàðîäíîé âàëþòíî-ôèíàíñîâîé ñôåðå, ñ ïðèíöèïàìè è ôîðìàìè ìåæäóíàðîäíûõ ðàñ÷åòîâ, ìåíåäæìåíòà âàëþòíî-êóðñîâîãî ðèñêà, ñ ðàçëè÷íûìè ôîðìàìè ìåæäóíàðîäíûõ ïóáëè÷íûõ ôèíàíñîâ. Ïîä âëèÿíèåì ìíîãèõ ôàêòîðîâ ôóíêöèîíèðîâàíèå ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ è êðåäèòíûõ îòíîøåíèé ïîñòîÿííî óñëîæíÿåòñÿ è õàðàêòåðèçóåòñÿ ÷àñòûìè èçìåíåíèÿìè. Ïîýòîìó èçó÷åíèå ìèðîâîãî îïûòà ïðåäñòàâëÿåò áîëüøîé èíòåðåñ äëÿ ñêëàäûâàþùåéñÿ â Ðîññèè è äðóãèõ ñòðàíàõ ðûíî÷íîé ýêîíîìèêè. Ïîñòåïåííàÿ èíòåãðàöèÿ Ðîññèè â ìèðîâîå ñîîáùåñòâî, âñòóïëåíèå â Ìåæäóíàðîäíûé âàëþòíûé ôîíä è ãðóïïó Ìåæäóíàðîäíîãî áàíêà ðåêîíñòðóêöèè è ðàçâèòèÿ òðåáóþò íå òîëüêî çíàíèÿ, íî è îñìûñëåíèÿ îáùåïðèíÿòîãî êî3

äåêñà ïîâåäåíèÿ íà ìèðîâûõ ðûíêàõ âàëþò, êðåäèòîâ, öåííûõ áóìàã, çîëîòà. Ïðè ðàçðàáîòêå ìåòîäè÷åñêèõ óêàçàíèé áûëè èñïîëüçîâàíû ðåçóëüòàòû èññëåäîâàíèé çàðóáåæíûõ è îòå÷åñòâåííûõ ñïåöèàëèñòîâ â îáëàñòè òåîðèè è ïðàêòèêè ìèðîâîé ýêîíîìèêè, ìåæäóíàðîäíûõ ýêîíîìè÷åñêèõ îòíîøåíèé, à òàêæå â îáëàñòè èññëåäîâàíèÿ ïðîáëåì ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ è êðåäèòíûõ îòíîøåíèé, áàíêîâñêîé ïðàêòèêè. Îñîáîå ìåñòî â êóðñå çàíèìàþò ïðîáëåìû èíòåãðàöèè Ðîññèè â ñèñòåìó ìèðîõîçÿéñòâåííûõ ñâÿçåé, ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíûõ îòíîøåíèé. Óäåëÿåòñÿ âíèìàíèå ïðîõîäÿùèì ýêîíîìè÷åñêèì ðåôîðìàì è ïðîáëåìàì ñîòðóäíè÷åñòâà Ðîññèè ñ ìåæäóíàðîäíûìè ôèíàíñîâûìè îðãàíèçàöèÿìè. Ìåòîäè÷åñêèå óêàçàíèÿ ñîäåðæàò òåìàòè÷åñêèé ïëàí, ââåäåíèå, ðàáî÷óþ ïðîãðàììó êóðñà, âàðèàíòû ñâîäíûõ êîíòðîëüíûõ çàäàíèé. Ðàáî÷àÿ ïðîãðàììà êóðñà ñîäåðæèò îïîðíûé êîíñïåêò ëåêöèé, îñíîâíûå ïîíÿòèÿ, ñïèñîê ëèòåðàòóðû. Àâòîð íàäååòñÿ, ÷òî äàííîå ïîñîáèå áóäåò ïîëåçíî ñòóäåíòàì ïðè èçó÷åíèè äèñöèïëèíû «Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíîêðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ» è ïîìîæåò èòîãîâîìó êîíòðîëþ ïîëó÷åííûõ çíàíèé.

4

ÒÅÌÀÒÈ×ÅÑÊÈÉ ÏËÀÍ

№ 1

1

2

3

4

5

6

7

8

Кол-во часов, Кол-во часов, отводимых отводимых на семинары на лекции 3 4

Название темы 2

Международна: валютна: система как совокупность экономических отношений. 1. Пон:тие валютной системы и ее структура. 2. Основные элементы валютной системы. Эволюци: международной валютной системы. 1. Принципы Бреттон-Вудской валютной системы, ее противоречи:. 2. Ямайска: валютна: система. 3. Перспективы развити: международной валютной системы. Роль золота в международной валютной системе рынка 1. Золото в современной валютной системе и функции денег. 2. Ценова: конъюнктура. 3. Состо:ние спроса и предложени:. 4. Перспективы развити: золота. Валютные рынки. Валютный курс и факторы, вли:ющие на его формирование. 1. Валютный рынок и его субъекты. 2. Валютные курсы и методика их определени:. 3. Факторы, вли:ющие на валютный курс. Валютные операции. 1. Форвардные сделки. 2. Фьючерсные сделки. 3. Опционы. Международные расчеты и их формы. 1. Основы международных расчетов. 2. Механизм проведени: расчетов. 3. Модели международных расчетов. Правовое регулирование международных валютнокредитных и финансовых отношений. 1. Современное международное право в области международных валютно-кредитных и финансовых отношений. 2. Основные проблемы в действии международных соглашений в области регулировани: международных финансовых отношений. Международные кредитно-финансовые отношени:. 1. Международный кредит: сущность, формы, услови:. 2. Государственное регулирование международных кредитных отношений.

5

2

2

4

4

4

4

4

4

4

4

4

4

2

2

2

2

1

2

9

Международные и региональные валютно-кредитные и финансовые организации. 1. Характеристика международных финансовых институтов. 2. Необходимость и возможность сотрудничества российских коммерческих банков с МВФ и мировым банком. 3. Цели ЕБРР и пор:док сотрудничества с ним коммерческих банков. 4. Назначение МФК и услови: сотрудничества с ней. 5. Св:зи с региональными банками. 10 Проблемы международных валютно-кредитных и финансовых отношений России. 1. Валютный рынок и валютные операции в России. 2. Валютна: политика России. 3. Международное кредитование и финансирование России. 4. Проблемы участи: России в международных финансовых институтах. Всего:

6

3

4

2

2

2

2

30

30

ÐÀÁÎ×Àß ÏÐÎÃÐÀÌÌÀ

ÒÅÌÀ 1. Ìåæäóíàðîäíàÿ âàëþòíàÿ ñèñòåìà êàê ñîâîêóïíîñòü ýêîíîìè÷åñêèõ îòíîøåíèé Âàëþòíûå îòíîøåíèÿ êàê îñîáûé âèä ýêîíîìè÷åñêèõ îòíîøåíèé. Îáúåêòèâíàÿ îñíîâà âàëþòíûõ îòíîøåíèé. Âçàèìîñâÿçü è âçàèìîçàâèñèìîñòü âàëþòíûõ îòíîøåíèé è îòíîøåíèé âîñïðîèçâîäñòâà. Ôàêòîðû âçàèìîçàâèñèìîñòè. Ôîðìû îðãàíèçàöèè âàëþòíûõ îòíîøåíèé. Ñóùíîñòü è ñòðóêòóðà âàëþòíîé ñèñòåìû. Ïðè÷èíû åå ïîÿâëåíèÿ, îñíîâíûå êîíñòðóêòèâíûå ýëåìåíòû. Ñîâîêóïíîñòü ñïîñîáîâ, èíñòðóìåíòîâ è ìåæãîñóäàðñòâåííûõ îðãàíîâ, ñ ïîìîùüþ êîòîðûõ îñóùåñòâëÿåòñÿ ïëàòåæíî-ðàñ÷åòíûé îáîðîò â ðàìêàõ ìèðîâîãî õîçÿéñòâà. Íàöèîíàëüíûå, ìèðîâàÿ è ìåæðåãèîíàëüíûå âàëþòíûå ñèñòåìû. Îðãàíèçàöèîííûå ôîðìû ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíûõ îòíîøåíèé. Êîíñòðóêòèâíûå ýëåìåíòû ìåæäóíàðîäíîé âàëþòíîé ñèñòåìû. Ìåæäóíàðîäíûé äåíåæíûé òîâàð. Ýòàïû ðàçâèòèÿ ìåæäóíàðîäíîãî äåíåæíîãî òîâàðà. Íàöèîíàëüíàÿ âàëþòà. Èíîñòðàííàÿ âàëþòà. Ïîíÿòèå ìåæäóíàðîäíîé ëèêâèäíîñòè. Âàëþòíûé êóðñ. Ïîíÿòèå âàëþòíîãî êóðñà. Òèïû âàëþòíûõ êóðñîâ. Êðèòåðèè êëàññèôèêàöèè âàëþòíîãî êóðñà. Âàëþòíûå ðûíêè. Ñòðóêòóðà âàëþòíûõ ðûíêîâ è èõ êëàññèôèêàöèÿ. Êðèòåðèè êëàññèôèêàöèè. Ìåæäóíàðîäíûå ôèíàíñîâî-êðåäèòíûå èíñòèòóòû. Îñíîâíûå ôóíêöèè ìåæäóíàðîäíûõ ôèíàíñîâî-êðåäèòíûõ èíñòèòóòîâ. Ìåñòî Ðîññèè â ìèðîâîé âàëþòíîé ñèñòåìå. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíûå îòíîøåíèÿ; äåíåæíûé òîâàð; âàëþòà; âàëþòíàÿ ëèêâèäíîñòü; âàëþòíûé êóðñ; «ôèêñèðîâàííûé èëè òâåðäûé» âàëþòíûé êóðñ; «ãèáêèé èëè ïëàâàþùèé» âàëþòíûé êóðñ; âàëþòíûé ðûíîê; ðûíîê çîëîòà; åâðîâàëþòíûé ðûíîê. Ëèòåðàòóðà 1. Äåíåæíîå îáðàùåíèå è êðåäèò. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 7

2. Äîëàí Ý.Ä., Êýìïáåëë Ê.Ä. Äåíüãè, áàíêîâñêîå äåëî è äåíåæíî-êðåäèòíàÿ ïîëèòèêà. Ì.: Ïðîôèêî, 1991. 3. Ìàêêîíåëë Ê.Ð., Áðþ Ñ.Ë. Ýêîíîìèêñ:  2 ò. Ì.: Ðåñïóáëèêà, 1992. 4. Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 5. Îñíîâû ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ è êðåäèòíûõ îòíîøåíèé / Ïîä. ðåä. Â.Â. Êðóãëîâà. Ì.: ÈÍÔÐÀ-Ì, 1998. 432 ñ. 6. Ôèíàíñîâî-ýêîíîìè÷åñêèé ñëîâàðü / Ïîä ðåä. Ì.Ã. Íàçàðîâà. Ì.: ÀÎ «Ôèíñòàòèíôîðì», 1995. 224 ñ. ÒÅÌÀ 2. Ýâîëþöèÿ ìåæäóíàðîäíîé âàëþòíîé ñèñòåìû Îñíîâíûå ýòàïû ðàçâèòèÿ ìåæäóíàðîäíîé âàëþòíîé ñèñòåìû. Ñèñòåìà «çîëîòîãî ñòàíäàðòà». Ïðèíöèïû îðãàíèçàöèè. Ïðåèìóùåñòâà è ïðîòèâîðå÷èÿ «çîëîòîãî ñòàíäàðòà». Îáúåêòèâíûå è ñóáúåêòèâíûå ïðè÷èíû îòêàçà îò «çîëîòîãî ñòàíäàðòà». Áðåòòîí-Âóäñêàÿ âàëþòíàÿ ñèñòåìà. Öåëè ñîçäàíèÿ Áðåòòîí-Âóäñêîé âàëþòíîé ñèñòåìû. Îñíîâíûå ïðèíöèïû åå îðãàíèçàöèè. Êðèçèñ Áðåòòîí-Âóäñêîé âàëþòíîé ñèñòåìû. Ïðè÷èíû è êëþ÷åâûå ýòàïû êðèçèñà Áðåòòîí-Âóäñêîé âàëþòíîé ñèñòåìû. Îáðàçîâàíèå îñíîâíûõ âàëþòíûõ çîí. ßìàéñêàÿ âàëþòíàÿ ñèñòåìà. Óñòðîéñòâî ñîâðåìåííîé âàëþòíîé ñèñòåìû. Îñíîâíûå öåëè ïåðåõîäà ê ãèáêèì îáìåííûì êóðñàì. Ðàçíîâèäíîñòü ôèêñèðîâàííûõ è ãèáêèõ îáìåííûõ êóðñîâ. Îñíîâíûå õàðàêòåðèñòèêè ßìàéñêîé âàëþòíîé ñèñòåìû. Ïðîòèâîðå÷èÿ ßìàéñêîé âàëþòíîé ñèñòåìû. Åâðîïåéñêàÿ âàëþòíàÿ ñèñòåìà. Îñíîâíûå öåëè ÅÂÑ. Ïðèíöèïû ïîñòðîåíèÿ ÅÂÑ. Îñíîâíîé èíñòðóìåíò ÅÂÑ è åãî ôóíêöèè. Ïåðñïåêòèâû ðàçâèòèÿ ÅÂÑ. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: çîëîòîé ñòàíäàðò; ôèêñèðîâàííûé âàëþòíûé êóðñ; ïëàâàþùèé âàëþòíûé êóðñ; ðåçåðâíûå âàëþòû; ñïåöèàëüíûå ïðàâà çàèìñòâîâàíèÿ (ÑÄÐ); åâðîïåéñêàÿ âàëþòíàÿ åäèíèöà (ÝÊÞ); åâðî. Ëèòåðàòóðà 1. Äåíåæíîå îáðàùåíèå è êðåäèò. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 8

2. Äîëàí Ý.Ä., Êýìïáåëë Ê.Ä. Äåíüãè, áàíêîâñêîå äåëî è äåíåæíî-êðåäèòíàÿ ïîëèòèêà. Ì.: Ïðîôèêî, 1991. 3. Äîëãîâ Ñ.È. Åäèíàÿ âàëþòà ñòðàí Åâðîïåéñêîãî ñîþçà — åâðî: ïðîáëåìû è ïåðñïåêòèâû // Äåíüãè è êðåäèò. 1998. ¹ 7. Ñ. 29—44. 4. Åâðîäåíüãè. Áóäåò ëè åâðî â 1999 ãîäó? (èñïàíñêàÿ âåðñèÿ) // Áàíêîâñêèå óñëóãè. 1998. ¹ 2. Ñ. 6—8. 5. Ìàêêîíåëë Ê.Ð., Áðþ Ñ.Ë. Ýêîíîìèêñ:  2 ò. Ì.: Ðåñïóáëèêà, 1992. 6. Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 7. Îñíîâû ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ è êðåäèòíûõ îòíîøåíèé / Ïîä. ðåä. Â.Â. Êðóãëîâà. Ì.: ÈÍÔÐÀ-Ì, 1998. 432 ñ. 8. Òàðàñîâ Ï.Þ. ×òî íàì íåñåò ââåäåíèå åâðî? (Ïî ìàòåðèàëàì çàïàäíîé è ðîññèéñêîé ïå÷àòè) // Áàíêîâñêèå óñëóãè. 1998. ¹ 1. Ñ. 6—8. 9. Ôèíàíñîâî-ýêîíîìè÷åñêèé ñëîâàðü / Ïîä ðåä. Ì.Ã. Íàçàðîâà. Ì.: ÀÎ «Ôèíñòàòèíôîðì», 1995. 224 ñ. ÒÅÌÀ 3. Ðîëü çîëîòà â ìåæäóíàðîäíîé âàëþòíîé ñèñòåìå Ìåñòî è ðîëü çîëîòà â ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíûõ îòíîøåíèÿõ. Çîëîòî êàê äåíåæíûé òîâàð. Îáúåêòèâíûå ïðè÷èíû äåìîíåòèçàöèè çîëîòà. Ôàêòè÷åñêàÿ è þðèäè÷åñêàÿ äåìîíåòèçàöèÿ çîëîòà. Èçìåíåíèå ðîëè çîëîòà â âàëþòíîé ñôåðå. Ìåæäóíàðîäíàÿ òîðãîâëÿ çîëîòîì. Ðûíêè çîëîòà. Öåíîâàÿ êîíüþíêòóðà. Ñîñòîÿíèå ñïðîñà è ïðåäëîæåíèÿ çîëîòà. Ôàêòîðû, âëèÿþùèå íà ñîñòîÿíèå ñïðîñà è ïðåäëîæåíèÿ çîëîòà. Áèðæåâàÿ òîðãîâëÿ çîëîòîì. Îôèöèàëüíûå çàïàñû çîëîòà. Ðîëü Öåíòðàëüíûõ áàíêîâ â ôîðìèðîâàíèè è èñïîëüçîâàíèè îôèöèàëüíûõ çîëîòûõ ðåçåðâîâ. Îñíîâíûå òåíäåíöèè â ðàçâèòèè ðûíêà çîëîòà. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: äåìîíåòèçàöèÿ çîëîòà; öåíîâàÿ êîíúþíêòóðà; ñïðîñ íà çîëîòî; ôàáðèêàöèîííûé ñïðîñ; èíâåñòèöèîííî-òåçàâðàöèîííûé ñïðîñ; ïðåäëîæåíèå çîëîòà; ðûíîê çîëîòà; çîëîòûå çàïàñû ãîñóäàðñòâà.

9

Ëèòåðàòóðà 1. Áîðèñîâ Ñ.Ì. Çîëîòî â ýêîíîìèêå ñîâðåìåííîãî êàïèòàëèçìà. Ì.: Âûñøàÿ øêîëà, 1991. 2. Áîðèñîâ Ñ.Ì. Ìèðîâîé ðûíîê çîëîòà: òåíäåíöèè è ñòàòèñòèêà // Äåíüãè è êðåäèò. 1997. ¹ 6. Ñ. 51—62. 3. Äîäîíîâ Â.Í., Êðûëîâà Ì.À., Øåñòàêîâ À.Â. Ôèíàíñîâîå è áàíêîâñêîå ïðàâî: Ñëîâàðü-ñïðàâî÷íèê. Ì.: ÈÍÔÐÀÌ, 1997. 277 ñ. 4. Ðûøêîâ Ä.À., Ñàâèöêèé Ñ.Â., Õîëîøíîé Â.À. Èçìåíåíèÿ â ñòðóêòóðå îôèöèàëüíûõ âàëþòíûõ ðåçåðâîâ ñòðàí ìèðà â 1970—1990 ãîäû // Äåíüãè è êðåäèò. 1997. ¹ 10. Ñ. 42—49. 5. Ôèíàíñîâî-ýêîíîìè÷åñêèé ñëîâàðü / Ïîä ðåä. Ì.Ã. Íàçàðîâà. Ì.: ÀÎ «Ôèíñòàòèíôîðì», 1995. 224 ñ. ÒÅÌÀ 4. Âàëþòíûå ðûíêè. Âàëþòíûé êóðñ è ôàêòîðû, âëèÿþùèå íà åãî ôîðìèðîâàíèå Âàëþòíûå ðûíêè: ïîíÿòèå, ñòðóêòóðà, îñíîâíûå èíñòðóìåíòû. Ó÷àñòíèêè âàëþòíîãî ðûíêà. Âèäû âàëþòíûõ ðûíêîâ. Âàëþòíûé êóðñ êàê ýêîíîìè÷åñêàÿ êàòåãîðèÿ. Ôàêòîðû, âëèÿþùèå íà ôîðìèðîâàíèå âàëþòíîãî êóðñà. Âçàèìîñâÿçü «ìàêðîýêîíîìè÷åñêîãî ðàâíîâåñèÿ» è «âàëþòíîãî êóðñà». Ïàðèòåò ïîêóïàòåëüíîé ñïîñîáíîñòè âàëþò. Òåîðèè âàëþòíîãî êóðñà. Ìåòîäîëîãèÿ àíàëèçà âàëþòíîãî êóðñà. Êëàññèôèêàöèÿ âèäîâ âàëþòíîãî êóðñà. Âëèÿíèå âàëþòíîãî êóðñà íà ýêñïîðòíî-èìïîðòíûå âîçìîæíîñòè ñòðàíû. Ñòàíîâëåíèå è îñîáåííîñòè âàëþòíîãî ðûíêà â Ðîññèè. Ïðîáëåìû óñòàíîâëåíèÿ êóðñà ðóáëÿ ïî îòíîøåíèþ ê âåäóùèì âàëþòàì. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: âàëþòíûé êóðñ; çàâûøåííûé âàëþòíûé êóðñ; çàíèæåííûé âàëþòíûé êóðñ; ïàðèòåòíûé âàëþòíûé êóðñ; ðàâíîâåñíûé âàëþòíûé êóðñ; îáìåííûé êóðñ; àìåðèêàíñêèå óñëîâèÿ êîòèðîâêè; åâðîïåéñêèå óñëîâèÿ êîòèðîâêè; ïàðèòåò ïðîöåíòíûõ ñòàâîê; òðåõñòîðîííèé àðáèòðàæ. Ëèòåðàòóðà 1. Áàëàáàíîâ È.Ò. Âàëþòíûå îïåðàöèè. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1993.

10

2. Áàëàáàíîâ È.Ò. Âàëþòíûé ðûíîê è âàëþòíûå îïåðàöèè â Ðîññèè. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 3. Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 4. Ìåæäóíàðîäíûå êðåäèòíûå îòíîøåíèÿ êàïèòàëèñòè÷åñêèõ ñòðàí / Ïîä ðåä. Ã.Ã. Ìàòþõèíà, Ì.À. Êóçíåöîâà. Ì.: Âûñøàÿ øêîëà, 1981. 5. Îñíîâû ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ è êðåäèòíûõ îòíîøåíèé / Ïîä. ðåä. Â.Â. Êðóãëîâà. Ì.: ÈÍÔÐÀ-Ì, 1998. 432 ñ. ÒÅÌÀ 5. Âàëþòíûå îïåðàöèè Êëàññèôèêàöèÿ âàëþòíûõ îïåðàöèé. Íàëè÷íûå è áåçíàëè÷íûå ñäåëêè ñ âàëþòîé. Ðûíîê íàëè÷íîé âàëþòû. Âàëþòíûå îïåðàöèè ñ íåìåäëåííîé ïîñòàâêîé («ñïîò»). Ñðî÷íûå ñäåëêè ñ èíîñòðàííîé âàëþòîé. Îïåðàöèè «ñâîï». Ìåæáàíêîâñêèé âàëþòíûé ðûíîê. Ìåõàíèçì ïîêóïêè äëÿ ïîêðûòèÿ îáÿçàòåëüñòâ ïî ñðî÷íûì ñäåëêàì ïðè èãðå íà ïîíèæåíèå. Ïðîöåäóðà çàêëþ÷åíèÿ âàëþòíîé ñäåëêè. Ôîðâàðäíûå îïåðàöèè. Ïîíÿòèå ôîðâàðäíîãî îáìåííîãî êóðñà. Ìåõàíèçì îñóùåñòâëåíèÿ ôîðâàðäíîé ñäåëêè. Êëàññèôèêàöèÿ ñðî÷íûõ âàëþòíûõ îïåðàöèé è êðèòåðèè êëàññèôèêàöèè. Îïåðàöèè ñ âàëþòíûìè ôüþ÷åðñàìè. Ïîíÿòèå è êðèòåðèè âàëþòíîãî ôüþ÷åðñíîãî êîíòðàêòà. Êîíòðàêòû ñ ïðîöåíòíûìè ñòàâêàìè. Ìåõàíèçì òîðãîâëè âàëþòíûìè ôüþ÷åðñàìè. Âàëþòíûé àðáèòðàæ. Ìåõàíèçì îñóùåñòâëåíèÿ âàëþòíîãî àðáèòðàæà. Ýòàïû ñäåëêè ïðè âàëþòíîì àðáèòðàæå. Îïåðàöèè ñ âàëþòíûìè îïöèîíàìè. Ïîíÿòèå îïöèîíà. Òåðìèíîëîãèÿ. Ìåõàíèçì òîðãîâ îïöèîíàìè. Ôàêòîðû, îïðåäåëÿþùèå öåíó îïöèîíà. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: âàëþòíûé êóðñ «ñïîò»; êóðñ ïîêóïàòåëÿ; êóðñ ïðîäàâöà; òåððèòîðèàëüíûé àðáèòðàæ; ôîðâàðäíûé îáìåííûé êóðñ; êóðñ «àóòðàéò»; âàëþòíûé ôüþ÷åðñ; ñðî÷íàÿ ïîçèöèÿ ïðè èãðå íà ïîíèæåíèå; ñðî÷íàÿ ïîçèöèÿ ïðè èãðå íà ïîâûøåíèå; ïðîäàæà áåç ïîêðûòèÿ íà ñðîê; îáìåííûé êóðñ «ñâîï»; ñòàêà ËÈÁÎÐ; âàëþòíûé àðáèòðàæ; ïðîöåíòíûé àðáèòðàæ; âàëþòíî-ïðîöåíòíûé àðáèòðàæ; öåíà èñïîëíåíèÿ îïöèîíà; ñðîê ïîãàøåíèÿ îïöèîíà; âíóòðåííÿÿ ñòîèìîñòü îïöèîíà. 11

Ëèòåðàòóðà 1. Áàëàáàíîâ È.Ò. Âàëþòíûå îïåðàöèè. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1993. 2. Âàëþòíûå òîðãîâûå îïåðàöèè / Ñîñò. Ë.È. Êðàéíîâà. Ì.: ÀÎ «Êîíñàëòáàíêèð», 1992. 3. Èâàíîâ À.Í. Ïëàòåæíûå óñëóãè àìåðèêàíñêèõ áàíêîâ // Äåíüãè è êðåäèò. 1997. ¹ 9. Ñ. 58—64. 4. Êàïóñòèí À.Ê. Òðàíñãðàíè÷íûå âàëþòíûå îïåðàöèè: îñîáåííîñòè ðàñ÷åòîâ è óïðàâëåíèÿ ðèñêàìè // Áàíêîâñêèå óñëóãè. 1998. ¹ 9. Ñ. 27—30. 5. Ìåæäóíàðîäíàÿ òîðãîâëÿ âàëþòîé / Ïîä ðåä. À.Ä. Ãîëóáîâè÷à. Ì.: ÀÐÒÎ, 1993. 6. Ðîóç Ïèòåð Ñ. Áàíêîâñêèé ìåíåäæìåíò. Ì.: Äåëî, 1997. 768 ñ. 7. Ñèíêè Äæ., ìë. Óïðàâëåíèå ôèíàíñàìè â êîììåð÷åñêèõ áàíêàõ. Ì., 1994. 820 ñ. ÒÅÌÀ 6. Ìåæäóíàðîäíûå ðàñ÷åòû è èõ ôîðìû Îñíîâû ìåæäóíàðîäíûõ ðàñ÷åòîâ. Îñîáåííîñòè ìåæäóíàðîäíûõ ïëàòåæåé è ðàñ÷åòîâ ïî ñðàâíåíèþ ñ âíóòðåííèìè. Âàëþòíî-ôèíàíñîâûå è ïëàòåæíûå óñëîâèÿ âíåøíåýêîíîìè÷åñêèõ êîíòðàêòîâ. Ôîðìû ìåæäóíàðîäíûõ ðàñ÷åòîâ. Ðåãóëèðîâàíèå ìåæäóíàðîäíûõ ðàñ÷åòîâ. Ôàêòîðû, âëèÿþùèå íà âûáîð ôîðìû ìåæäóíàðîäíûõ ðàñ÷åòîâ. Àêêðåäèòèâíàÿ ôîðìà. Ìåõàíèçì è óñëîâèÿ ïðîâåäåíèÿ ðàñ÷åòîâ ïî àêêðåäèòèâó. Âèäû àêêðåäèòèâîâ. Êðèòåðèè êëàññèôèêàöèè. Îñîáåííîñòè è ïðåèìóùåñòâà ðàñ÷åòîâ ïî ðàçëè÷íûì âèäàì àêêðåäèòèâà äëÿ ó÷àñòíèêîâ ñäåëêè. Èíêàññîâàÿ ôîðìà ðàñ÷åòîâ. Ìåõàíèçì è óñëîâèÿ ïðîâåäåíèÿ ðàñ÷åòîâ ïî èíêàññî. Îòëè÷èå îò àêêðåäèòèâíîé ôîðìû ðàñ÷åòîâ. Îñîáåííîñòè è ïðåèìóùåñòâà ðàñ÷åòîâ ïî èíêàññî äëÿ ó÷àñòíèêîâ ñäåëêè. Áàíêîâñêèé ïåðåâîä. Ìåõàíèçì è óñëîâèÿ ïðîâåäåíèÿ ðàñ÷åòîâ ïî áàíêîâñêîìó ïåðåâîäó. Àâàíñîâûé ïëàòåæ. Ðàñ÷åòû ïî îòêðûòîìó ñ÷åòó. Ðàñ÷åòû ñ èñïîëüçîâàíèåì âåêñåëåé, ÷åêîâ, êðåäèòíûõ êàðòî÷åê. Ìåõàíèçì è óñëîâèÿ ïðîâåäåíèÿ äàííûõ

12

ôîðì ðàñ÷åòîâ. Îñîáåííîñòè îñóùåñòâëåíèÿ ðàñ÷åòîâ ïî ýòèì ôîðìàì. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: ìåæäóíàðîäíûå ðàñ÷åòû; âàëþòà öåíû; âàëþòà ïëàòåæà; óñëîâèÿ ïëàòåæà; àêêðåäèòèâ (äîêóìåíòàðíûé, äåíåæíûé, öèðêóëÿðíûé, ðåçåðâíûé ãàðàíòèéíûé; îòçûâíîé, áåçîòçûâíîé; ïîäòâåðæäåííûé, íåïîäòâåðæäåííûé; âîçîáíîâëÿåìûé; ïåðåâîäíîé; ïîêðûòûé, íåïîêðûòûé; àêöåïòíûé, ñ ïëàòåæîì ïðè âðó÷åíèè; ñ íåãîöèàöèåé äîêóìåíòîâ, ñ ðàññðî÷êîé ïëàòåæà); áåíåôèöèàð; ïðèêàçîäàòåëü; àâèçóþùèé áàíê; áàíê-ýìèòåíò; èíêàññî; áàíêîâñêèé ïåðåâîä; àâàíñîâûé ïëàòåæ; îòêðûòûé ñ÷åò. Ëèòåðàòóðà 1. Âàëþòíûå òîðãîâûå îïåðàöèè / Ñîñò. Ë.È. Êðàéíîâà. Ì.: ÀÎ «Êîíñàëòáàíêèð», 1992. 2. Çàêîí Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè ¹ 3615-1 îò 9 îêòÿáðÿ 1992 ãîäà «Î âàëþòíîì ðåãóëèðîâàíèè è âàëþòíîì êîíòðîëå». 3. Ëàâðîâ Ñ.Í., Ôðîëîâ Á.À. Âàëþòíî-ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ ïðåäïðèÿòèé è îðãàíèçàöèé ñ çàðóáåæíûìè ïàðòíåðàìè. Ì.: Ìåíàòåï-Èíôîðì, 1994. 4. Ëèíäåðò Ï.Õ. Ýêîíîìèêà ìèðîõîçÿéñòâåííûõ ñâÿçåé. Ì.: Ïðîãðåññ, 1992. 5. Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 6. Ïåðàð Æ. Óïðàâëåíèå ìåæäóíàðîäíûìè äåíåæíûìè ïîòîêàìè. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1998. 208 ñ. 7. Ïëîòíèêîâ À.Þ. Ðàáîòà ñ àêêðåäèòèâîì: ïðàêòè÷åñêèå ñîâåòû ýêñïîðòåðó // Áàíêîâñêèå óñëóãè. 1998. 8. Ðîññèÿ: âíåøíåýêîíîìè÷åñêèå ñâÿçè â óñëîâèÿõ ïåðåõîäà ê ðûíêó. Ì.: Ìåæäóíàðîäíûå îòíîøåíèÿ, 1993. ÒÅÌÀ 7. Ïðàâîâîå ðåãóëèðîâàíèå ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíîêðåäèòíûõ è ôèíàíñîâûõ îòíîøåíèé Ïîíÿòèå ñîâðåìåííîãî ìåæäóíàðîäíîãî ïðàâà. Ñîöèàëüíàÿ ñóùíîñòü ìåæäóíàðîäíîãî ïðàâà. Ñóáúåêòû ìåæäóíàðîäíîãî ïðàâà. Íîðìû è èñòî÷íèêè ìåæäóíàðîäíîãî ôèíàíñîâîãî ïðàâà. Ñèñòåìà ìåæäóíàðîäíûõ äîãîâîðîâ â îáëàñòè ìåæäóíàðîäíûõ 13

ïóáëè÷íûõ ôèíàíñîâ. Îñíîâíûå ïðèíöèïû ìåæäóíàðîäíîãî ïðàâà â îáëàñòè ìåæäóíàðîäíûõ ôèíàíñîâ. Ïðîáëåìû â ýôôåêòèâíîñòè äåéñòâèÿ ìåæäóíàðîäíûõ ñîãëàøåíèé â îáëàñòè ìåæäóíàðîäíîé ôèíàíñîâîé äåÿòåëüíîñòè. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: ñóáúåêòû ìåæäóíàðîäíîãî ïðàâà; äîêòðèíà ïîëèòè÷åñêîãî âîïðîñà; èìïåðàòèâíûå íîðìû è äèñïîçèòèâíûå íîðìû; èñòî÷íèê ìåæäóíàðîäíîãî ïðàâà; ìåæäóíàðîäíàÿ êîíâåíöèÿ; ìåæäóíàðîäíûé îáû÷àé; ìåæäóíàðîäíîå ïðàâî; íîðìà ìåæäóíàðîäíîãî ïðàâà. Ëèòåðàòóðà 1. Àëüòøóëåð À.Á. Ìåæäóíàðîäíîå âàëþòíîå ïðàâî. Ì., 1984. 2. Àíäðååâ Å.Ï. Ïðàâîâîå ðåãóëèðîâàíèå âàëþòíûõ îòíîøåíèé. Ì., 1988. 3. Áîðèñîâ Ñ.Ì. Ìèðîâàÿ ýêîíîìè÷åñêàÿ è âàëþòíàÿ ñèòóàöèÿ â 90-õ ãîäàõ (ñòàòèñòè÷åñêîå îáîçðåíèå) // Äåíüãè è êðåäèò. 1998. ¹ 5. Ñ. 62—75. 4. Âàñèëüåâ Å.À. Âàëþòíî-ôèíàíñîâûé êðèçèñ è ìåæäóíàðîäíîå ïðàâî. Ì., 1982. 5. Äåíåæíîå îáðàùåíèå è êðåäèò. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 6. Åìåëèí À.Â. Èíñòèòóò ðåçèäåíñòâà â ìåõàíèçìå âàëþòíîãî ðåãóëèðîâàíèÿ // Äåíüãè è êðåäèò. 1998. ¹ 9. Ñ. 39—43. 7. Çàêîí Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè ¹ 3615-1 îò 9 îêòÿáðÿ 1992 ãîäà « Î âàëþòíîì ðåãóëèðîâàíèè è âàëþòíîì êîíòðîëå». 8. Êîçëîâ À.À. Ãëîáàëèçàöèÿ ôèíàíñîâûõ ðûíêîâ è åå âîçäåéñòâèå íà áàíêîâñêóþ ñèñòåìó Ðîññèè // Äåíüãè è êðåäèò. 1998. ¹ 6. Ñ. 3—7. 9. Ëèíäåðò Ï.Õ. Ýêîíîìèêà ìèðîõîçÿéñòâåííûõ ñâÿçåé. Ì.: Ïðîãðåññ, 1992. 10. Ìàêêîíåëë Ê.Ð., Áðþ Ñ.Ë. Ýêîíîìèêñ:  2 ò. Ì.: Ðåñïóáëèêà, 1992. 11. Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 12. Îñíîâû ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ è êðåäèòíûõ îòíîøåíèé / Ïîä ðåä. Â.Â. Êðóãëîâà. Ì.: ÈÍÔÐÀ-Ì, 1998. 13. Ïåðàð Æ. Óïðàâëåíèå ìåæäóíàðîäíûìè äåíåæíûìè ïîòîêàìè. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1998. 208 ñ. 14

ÒÅÌÀ 8. Ìåæäóíàðîäíûå êðåäèòíî-ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ Ìåæäóíàðîäíûé êðåäèò. Ñâÿçü ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà ñ âîñïðîèçâîäñòâîì. Ôóíêöèè ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. Ðîëü ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. Óñëîâèÿ ïðåäîñòàâëåíèÿ ìåæäóíàðîäíûõ êðåäèòîâ. Ôîðìû ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. Êðèòåðèè êëàññèôèêàöèè ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. Èñïîëüçîâàíèå ëèçèíãà, ôàêòîðèíãà è ôîðôåéòèíãà â ìåæäóíàðîäíîé êðåäèòíîé ïðàêòèêå. à î ñ ó ä à ð ñòâî êàê ñóáúåêò ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-êðåäèòíûõ è ôèíàíñîâûõ îòíîøåíèé. Ðåãóëèðîâàíèå ìåæäóíàðîäíûõ êðåäèòíûõ îïåðàöèé. Ôîðìû è ìåòîäû ìåæãîñóäàðñòâåííîãî ðåãóëèðîâàíèÿ ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. Ìèðîâîé êðåäèòíûé è ôèíàíñîâûé ðûíîê. Åâðîðûíîê êàê ÷àñòü ìèðîâîãî ðûíêà ññóäíûõ êàïèòàëîâ. Îñîáåííîñòè ìèðîâîãî êðåäèòíîãî è ôèíàíñîâîãî ðûíêà. Îñíîâíûå ñåêòîðà ìèðîâîãî ðûíêà ññóäíûõ êàïèòàëîâ. Èíñòðóìåíòû îïåðàöèé ìèðîâîãî ðûíêà ññóäíûõ êàïèòàëîâ. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: ìåæäóíàðîäíûé êðåäèò; âîçâðàòíîñòü; ñðî÷íîñòü; ïëàòíîñòü; îáåñïå÷åííîñòü; öåëåâîé õàðàêòåð èñïîëüçîâàíèÿ; âàëþòà ìåæäóíà ðîäíîãî êðåäèòà; ëèìèò êðåäèòà; ñðîê ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà (ïîëíûé ñðîê êðåäèòà; ñðåäíèé ñðîê êðåäèòà); íîìèíàëüíàÿ è ðåàëüíàÿ ïðîöåíòíàÿ ñòàâêà; îáåñïå÷åííûé êðåäèò; áëàíêîâûé êðåäèò; ýêñïîðòíûé êðåäèò; ôèíàíñîâûé êðåäèò; àêöåïòíûé êðåäèò; àêöåïòíî-ðàìáóðñíûé êðåäèò; áðîêåðñêèé êðåäèò; ëèçèíã; ôàêòîðèíã; ôîðôåéòèíã; ññóäíûé êàïèòàë; ðûíîê ññóäíûõ êàïèòàëîâ (ìèðîâîé äåíåæíûé ðûíîê; ìèðîâîé ðûíîê êàïèòàëîâ; ìèðîâîé ôèíàíñîâûé ðûíîê); èíñòðóìåíòû ðûíêà ññóäíûõ êàïèòàëîâ; åâðîíîòû. Ëèòåðàòóðà 1. Äåíåæíîå îáðàùåíèå è êðåäèò. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 2. Åðøîâà È.Á. Ðîëü çàðóáåæíûõ àãåíòñòâ ýêñïîðòíîãî êðåäèòîâàíèÿ â àêòèâèçàöèè èíâåñòèöèîííîé äåÿòåëüíîñòè â Ðîññèè // Áàíêîâñêèå óñëóãè. 1998. ¹ 5. Ñ. 8—9. 3. Çèìèí È.È. Âñåìèðíûé áàíê è èíâåñòèöèîííûå ïðîåêòû // Áàíêîâñêèå óñëóãè. 1998. Ñ. 6—7. 15

4. Êðóïíîâ Þ.Ñ. Î íåêîòîðûõ òåíäåíöèÿõ ðàçâèòèÿ êîììåð÷åñêîãî êðåäèòà // Äåíüãè è êðåäèò. 1997. ¹ 3. Ñ. 58—63. 5. Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 6. Ìåæäóíàðîäíûå êðåäèòíûå îòíîøåíèÿ êàïèòàëèñòè÷åñêèõ ñòðàí / Ïîä ðåä. Ã.Ã. Ìàòþõèíà, Ì.À. Êóçíåöîâà. Ì.: Âûñøàÿ øêîëà, 1981. 7. Îñíîâû ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-ôèíàíñîâûõ è êðåäèòíûõ îòíîøåíèé / Ïîä. ðåä. Â.Â. Êðóãëîâà. Ì.: ÈÍÔÐÀ-Ì, 1998. 432 ñ. 8. Ñìèðíîâ À.Ë. Ìåæäóíàðîäíûé êðåäèò. Îñíîâíûå âèäû è óñëîâèÿ. Ì.: ÀÎ «Êîíñàëòáàíêèð», 1993. 9. Øåíàåâ Â.Í. Ìåæäóíàðîäíûé ðûíîê ññóäíûõ êàïèòàëîâ. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1985. ÒÅÌÀ 9. Ìåæäóíàðîäíûå è ðåãèîíàëüíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îðãàíèçàöèè Îáùàÿ õàðàêòåðèñòèêà ìåæäóíàðîäíûõ ôèíàíñîâûõ èíñòèòóòîâ. Ïðè÷èíû è óñëîâèÿ âîçíèêíîâåíèÿ ìåæäóíàðîäíûõ ôèíàíñîâûõ èíñòèòóòîâ. Öåëè, ïðåñëåäóåìûå ìåæäóíàðîäíûìè ôèíàíñîâûìè èíñòèòóòàìè. Ìåæäóíàðîäíûé âàëþòíûé ôîíä. Öåëè ÌÂÔ. Ôóíêöèè ÌÂÔ. Ïðèíöèïû ÌÂÔ. ×ëåíñòâî â ÌÂÔ. Îðãàíèçàöèîííàÿ ñòðóêòóðà ÌÂÔ. Óñòàâíûé ôîíä ÌÂÔ è çàåìíûå ñðåäñòâà. Êðåäèòíàÿ äåÿòåëüíîñòü ÌÂÔ: îáû÷íûå ìåõàíèçìû êðåäèòîâàíèÿ è ñïåöèàëüíûå ìåõàíèçìû êðåäèòîâàíèÿ. Ìåæäóíàðîäíûé áàíê ðåêîíñòðóêöèè è ðàçâèòèÿ. Öåëè ÌÁÐÐ. Ñòðóêòóðà ÌÁÐÐ. Èñòî÷íèêè ôèíàíñèðîâàíèÿ. Äåÿòåëüíîñòü. Ìåæäóíàðîäíàÿ àññîöèàöèÿ ðàçâèòèÿ. Öåëè ÌÀÐ. Èñòî÷íèêè ôèíàíñèðîâàíèÿ. Äåÿòåëüíîñòü. Ìåæäóíàðîäíàÿ ôèíàíñîâàÿ êîðïîðàöèÿ. Öåëü ÌÔÊ. Ñòðóêòóðà ÌÔÊ. Èñòî÷íèêè ôèíàíñèðîâàíèÿ. Äåÿòåëüíîñòü. Ìåæäóíàðîäíîå àãåíòñòâî ïî èíâåñòèöèîííûì ãàðàíòèÿì. Áàíê ìåæäóíàðîäíûõ ðàñ÷åòîâ. Öåëè, ñòðóêòóðà, äåÿòåëüíîñòü. Ðåãèîíàëüíûå ýêîíîìè÷åñêèå è ôèíàíñîâûå îðãàíèçàöèè. Ðåãèîíàëüíûå áàíêè ðàçâèòèÿ. Ïðè÷èíû è öåëè ñîçäàíèÿ. Ðàçëè÷èÿ è îáùèå ÷åðòû. Ôîðìèðîâàíèå ðåñóðñîâ. Ñïåöèàëüíûå 16

ôîíäû ëüãîòíîãî êðåäèòîâàíèÿ. Òåððèòîðèàëüíîå ðàñïðåäåëåíèå êðåäèòîâ. Åâðîïåéñêèé áàíê ðåêîíñòðóêöèè è ðàçâèòèÿ. Öåëè, îñîáåííîñòè, îðãàíèçàöèîííàÿ ñòðóêòóðà, óñòàâíûé êàïèòàë ÅÁÐÐ. Èñòî÷íèêè ôèíàíñèðîâàíèÿ. Êðåäèòíî-èíâåñòèöèîííàÿ ïîëèòèêà. Äåÿòåëüíîñòü ÅÁÐÐ. Íåîáõîäèìîñòü, âîçìîæíîñòü è ïóòè ñîòðóäíè÷åñòâà Ðîññèè ñ ìåæäóíàðîäíûìè ôèíàíñîâî-êðåäèòíûìè èíñòèòóòàìè. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: ÑÄÐ — ñïåöèàëüíûå ïðàâà çàèìñòâîâàíèÿ; ñèñòåìà ôèíàíñèðîâàíèÿ ðàçâèòûõ ñûðüåâûõ ðåñóðñîâ; ñîâìåñòíîå ôèíàíñèðîâàíèå; ñðî÷íàÿ ïîìîùü; ôîíä êîìïåíñàöèîííîãî ôèíàíñèðîâàíèÿ è ôèíàíñèðîâàíèÿ â ñëó÷àå íåïðåäâèäåííûõ îáñòîÿòåëüñòâ; ôîíä ñèñòåìíîé òðàíñôîðìàöèè; ôîíä ñòðóêòóðíîé àäàïòàöèè. Ëèòåðàòóðà 1. Åðøîâà È.Á. Ðîëü çàðóáåæíûõ àãåíòñòâ ýêñïîðòíîãî êðåäèòîâàíèÿ â àêòèâèçàöèè èíâåñòèöèîííîé äåÿòåëüíîñòè â Ðîññèè // Áàíêîâñêèå óñëóãè. 1998. ¹ 5. Ñ. 8—9. 2. Åäèíàÿ âàëþòà è ðûíîê êàïèòàëîâ â ÅÑ // Ôèíàíñèñò. 1996. ¹ 16. Ñ. 32—33. 3. Çèìèí È.È. Âñåìèðíûé áàíê è èíâåñòèöèîííûå ïðîåêòû // Áàíêîâñêèå óñëóãè. 1998. Ñ. 6—7. 4. Êóçèí Â. ÌÂÔ è Ðîññèÿ // Ôèíàíñîâûå âåñòè. 1993. ¹ 16. Ñ. 4. 5. Ëüþèñ À., Ïåñêåòòî Äæ. Áàíêîâñêàÿ ñôåðà ÅÑ è ÑØÀ â 90-õ ãîäàõ // Áàíêîâñêîå äåëî. Çàðóáåæíûé îïûò. 1998. ¹ 1. Ñ. 6—10. 6. Ìåæäóíàðîäíûå îðãàíèçàöèè ñèñòåìû ÎÎÍ. Ì., 1990. 7. Ìåæäóíàðîäíûå âàëþòíî-êðåäèòíûå è ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 8. Ìåæäóíàðîäíûå êðåäèòíûå îòíîøåíèÿ êàïèòàëèñòè÷åñêèõ ñòðàí / Ïîä ðåä. Ã.Ã. Ìàòþõèíà, Ì.À. Êóçíåöîâà. Ì.: Âûñøàÿ øêîëà, 1981. 9. Ìîëèíî Ô., Àëüòþíáàñ È., Ãàðäíåð Å. Ýôôåêòèâíîñòü åâðîïåéñêèõ áàíêîâ // Áàíêîâñêîå äåëî. Çàðóáåæíûé îïûò. 1998. ¹ 2. Ñ. 5—9. 10. Ðîññèÿ: âíåøíåýêîíîìè÷åñêèå ñâÿçè â óñëîâèÿõ ïåðåõîäà ê ðûíêó. Ì.: Ìåæäóíàðîäíûå îòíîøåíèÿ, 1993. 11. Ñìèðíîâ À.Ë. Ìåæäóíàðîäíûé êðåäèò. Îñíîâíûå âèäû è óñëîâèÿ Ì.: ÀÎ «Êîíñàëòáàíêèð», 1993. 17

12. Ñîòðóäíè÷åñòâî Ðîññèè ñ ÌÂÔ è Âñåìèðíûì áàíêîì // Îáùåñòâî è ýêîíîìèêà. 1996. ¹ 7. Ñ. 140—175; ¹ 8. Ñ. 83—123. 13. Ñìûñëîâ Ä.Â. Ìåæäóíàðîäíûé âàëþòíûé ôîíä: ñîâðåìåííûå òåíäåíöèè è íàøè èíòåðåñû. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1993. ÒÅÌÀ 10. Ïðîáëåìû ìåæäóíàðîäíûõ âàëþòíî-êðåäèòíûõ è ôèíàíñîâûõ îòíîøåíèé Ðîññèè Âàëþòíàÿ ñèñòåìà Ðîññèè. Âàëþòíûå îïåðàöèè â Ðîññèè. Ýòàïû ôîðìèðîâàíèÿ âàëþòíîé ñèñòåìû. Ñïåöèôèêà âàëþòíûõ îòíîøåíèé Ðîññèè. Âàëþòíîå çàêîíîäàòåëüñòâî Ðîññèè. Ðîëü Áàíêà Ðîññèè â ôîðìèðîâàíèè è îñóùåñòâëåíèè âàëþòíîé ïîëèòèêè. Âàëþòíûå îãðàíè÷åíèÿ. Ðåãóëèðîâàíèå ðåæèìà âàëþòíîãî êóðñà. Ïðîáëåìû îïðåäåëåíèÿ êóðñà ðóáëÿ ïî îòíîøåíèþ ê âåäóùèì âàëþòàì. Ìåæäóíàðîäíîå êðåäèòîâàíèå è ôèíàíñèðîâàíèå Ðîññèè. Ïðÿìûå èíîñòðàííûå èíâåñòèöèè â Ðîññèè. Ïðîáëåìû ó÷àñòèÿ Ðîññèè â ìåæäóíàðîäíûõ ôèíàíñîâûõ èíñòèòóòàõ. Îñíîâíûå ïîíÿòèÿ: âàëþòíàÿ ñèñòåìà; âàëþòíîå çàêîíîäàòåëüñòâî; âàëþòíûé êóðñ; âàëþòíàÿ ïîëèòèêà; äèôôåðåíöèðîâàííûå âàëþòíûå êîýôôèöèåíòû; âàëþòíûå èíòåðâåíöèè. Ëèòåðàòóðà 1. Àíäðååâ Å.Ï. Ïðàâîâîå ðåãóëèðîâàíèå âàëþòíûõ îòíîøåíèé. Ì., 1984. 2. Áàëàáàíîâ È.Ò. Âàëþòíûé ðûíîê è âàëþòíûå îïåðàöèè â Ðîññèè. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1994. 3. Çàêîí Ðîññèéñêîé Ôåäåðàöèè «¹ 3615-1 îò 9 îêòÿáðÿ 1992 ãîäà «Î âàëþòíîì ðåãóëèðîâàíèè è âàëþòíîì êîíòðîëå». 4. Ëàâðîâ Ñ.Í., Ôðîëîâ Á.À. Âàëþòíî-ôèíàíñîâûå îòíîøåíèÿ ïðåäïðèÿòèé è îðãàíèçàöèé ñ çàðóáåæíûìè ïàðòíåðàìè. Ì.: Ìåíàòåï-Èíôîðì, 1994. 5. Ðîññèÿ: âíåøíåýêîíîìè÷åñêèå ñâÿçè â óñëîâèÿõ ïåðåõîäà ê ðûíêó. Ì.: Ìåæäóíàðîäíûå îòíîøåíèÿ, 1993. 6. Ñìûñëîâ Ä.Â. Ìåæäóíàðîäíûé âàëþòíûé ôîíä: ñîâðåìåííûå òåíäåíöèè è íàøè èíòåðåñû. Ì.: Ôèíàíñû è ñòàòèñòèêà, 1993.

18

ÂÀÐÈÀÍÒÛ ÑÂÎÄÍÛÕ ÊÎÍÒÐÎËÜÍÛÕ ÇÀÄÀÍÈÉ

I âàðèàíò 1. Òèïû âàëþòíûõ êóðñîâ, ìåòîäèêà èõ ðàñ÷åòà. 2. Òðåõñòîðîííèé àðáèòðàæ. 3. Îñíîâíûå òåíäåíöèè íà ðûíêå çîëîòà. Çàäà÷à. Êîðïîðàòèâíûé óïðàâëÿþùèé êóïèë Àìåðèêàíñêóþ ñòåðëèíãîâóþ ñäåëêó ñ ïðåäâàðèòåëüíîé âûïëàòîé ïðåìèè ñ êóðñîì 1,75 íà ïîëãîäà, ïðåìèÿ ñîñòàâëÿåò 5 öåíòîâ çà 1 ôóíò ñòåðëèíãîâ. Êàêèì áóäåò ÷èñòûé äîõîä ïîêóïàòåëÿ îïöèîíà, åñëè ñïîòîâûé êóðñ ÷åðåç ïîëãîäà ñîñòàâèò 1,81? II âàðèàíò 1. Îñíîâíûå ôîðìû ìåæäóíàðîäíûõ ðàñ÷åòîâ è âîçìîæíîñòè èõ èñïîëüçîâàíèÿ â Ðîññèè. 2. Âàëþòíûå è êðåäèòíûå ðèñêè, ñïîñîáû èõ ñòðàõîâàíèÿ. 3. Îïåðàöèè «ñâîï», èõ ðàçíîâèäíîñòü. Çàäà÷à. Ïðîèçâîäèòåëü ïèâà èç Ãåðìàíèè ïðîäàåò ñâîþ ïðîäóêöèþ ôðàíöóçñêîìó ïðåäïðèíèìàòåëþ. Ïî êàêîìó êóðñó áàíê ôðàíöóçñêîãî ïðåäïðèíèìàòåëÿ ïðîäàñò åìó íåìåöêèå ìàðêè çà ôðàíêè, åñëè ñïîò ÀÄ/ÔÔ 5,2525/75, ñïîò ÀÄ/ÍÌ 1,5695/1,5705? III âàðèàíò 1. Ðàñ÷åòû íà èíêàññî. 2. Îñíîâíûå ïðèíöèïû è ïðîòèâîðå÷èÿ ßìàéñêîé âàëþòíîé ñèñòåìû. 3. Âàëþòíûå ðûíêè: ñòðóêòóðà è ýëåìåíòû. Çàäà÷à. Ïîäñ÷èòàéòå ìåñÿ÷íûå ôîðâàðäíûå î÷êè äëÿ ÀÄ/ ÔÔ, âçÿâ â ìåñÿöå 30 äíåé. Ñïîò ÀÄ/ÔÔ 5,2525; Åâðî-ÀÄ 1 ìåñÿö 8,25 %; Åâðîôðàíê 1 ìåñÿö 9,93 %.

19

IV âàðèàíò 1. Àêêðåäèòèâíàÿ ôîðìà ðàñ÷åòîâ. 2. Ñòðóêòóðà ïðåäëîæåíèÿ íà ðûíêå çîëîòà: ôàêòîðû, åãî îïðåäåëÿþùèå. 3. Îñíîâíûå ýëåìåíòû âàëþòíîé ñèñòåìû. Çàäà÷à. Àìåðèêàíñêàÿ êîðïîðàöèÿ, èìåþùàÿ ôèëèàë âî Ôðàíöèè, æåëàåò ïåðåâåñòè ïðèáûëü â ðàçìåðå 10 ìëí ôðàíöóçñêèõ ôðàíêîâ íà ñ÷åò ãîëîâíîé êîìïàíèè â ÑØÀ. Ñêîëüêî äîëëàðîâ ïîëó÷èò àìåðèêàíñêàÿ êîðïîðàöèÿ, åñëè ñïîò ÀÄ/ ÔÔ 5,2525/75? V âàðèàíò 1. Òèïû âàëþòíûõ êóðñîâ, ìåòîäèêà èõ ðàñ÷åòà. 2. Ñóùíîñòü âàëþòíîãî àðáèòðàæà è òåõíèêà åãî ïðîâåäåíèÿ. 3. Ôîðìû ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. Çàäà÷à. Êîðïîðàòèâíûé óïðàâëÿþùèé õî÷åò êóïèòü àâñòðàëèéñêèå äîëëàðû çà äîëëàðû ÑØÀ ñ îäíîìåñÿ÷íûì ôîðâàðäîì. Êàêîé àóòðàéò ôîðâàðä áóäåò íàçíà÷åí è ïî êàêîìó êóðñó áóäåò ñîâåðøàòü ñäåëêó êîìïàíèÿ, åñëè ñïîò ÀâñÄ/ÀÄ 0,8265/ 75, ìåñÿ÷íûå ôîðâàðäíûå î÷êè ÀâñÄ/ÀÄ 40/39? VI âàðèàíò 1. Ôîðâàðäíûé îáìåííûé êóðñ. Ìåõàíèçì ïðîâåäåíèÿ ôîðâàðäíûõ îïåðàöèé. 2. Ñóùíîñòü è ôóíêöèè ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. 3. Ñóùíîñòü è ôóíêöèè ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. Çàäà÷à. Èòàëüÿíñêèé ïðîèçâîäèòåëü ìàêàðîí ïðîäàåò âëàäåëüöó ñåòè ìàãàçèíîâ â ÑØÀ ñâîþ ïðîäóêöèþ íà ñóììó 235 ìëí ëèð. Ñêîëüêî äîëëàðîâ ÑØÀ íàäî çàïëàòèòü àìåðèêàíñêîìó ïðåäïðèíèìàòåëþ çà ïîêóïêó èòàëüÿíñêèõ ëèð, åñëè ñïîò ÀÄ/ÈË 1175,25/75? VII âàðèàíò 1. Îáìåííûå êóðñû: ôàêòîðû, âëèÿþùèå íà ôîðìèðîâàíèå îáìåííûõ êóðñîâ. 20

2. Ìåæäóíàðîäíûé áàíê ðåêîíñòðóêöèè è ðàçâèòèÿ. Öåëè, ñòðóêòóðà, èñòî÷íèêè ôèíàíñèðîâàíèÿ, äåÿòåëüíîñòü ÌÁÐÐ. 3. Îïåðàöèè «ñâîï», èõ ðàçíîâèäíîñòü. Çàäà÷à. Áðèòàíñêàÿ êîìïàíèÿ äîëæíà çàïëàòèòü 2 ìëí ôðàíöóçñêèõ ôðàíêîâ ôðàíöóçñêîìó ïîñòàâùèêó ÷åðåç òðè ìåñÿöà. Ñêîëüêî ôóíòîâ çàïëàòèò áðèòàíñêàÿ êîìïàíèÿ áàíêó, ÷òîáû êóïèòü 2 ìëí ôðàíêîâ ñ òðåõìåñÿ÷íûì ôîðâàðäîì, ïðè óñëîâèè, ÷òî ñïîò Ôñ/ÀÄ 1,8715/25, òðåõìåñÿ÷íûå ôîðâàðäíûå î÷êè Ôñ/ÀÄ297/294, ñïîò ÀÄ/ÔÔ 5,2525/75,òðåõìåñÿ÷íûå ôîðâàðäíûå î÷êè ÀÄ/ÔÔ 263/268? VIII âàðèàíò 1. Ñòðóêòóðà ïðåäëîæåíèÿ íà ðûíêå çîëîòà: ôàêòîðû, åãî îïðåäåëÿþùèå. 2. Ðîëü çîëîòà â âàëþòíîé ñôåðå. 3. Íàçíà÷åíèå ÌÔÊ è óñëîâèÿ ñîòðóäíè÷åñòâà ñ íåé. Çàäà÷à. Êîðïîðàòèâíûé óïðàâëÿþùèé êóïèë Àìåðèêàíñêóþ ñòåðëèíãîâóþ ñäåëêó ñ ïðåäâàðèòåëüíîé âûïëàòîé ïðåìèè ñ êóðñîì 1,75 íà ïîëãîäà, ïðåìèÿ ñîñòàâëÿåò 5 öåíòîâ çà 1 ôóíò ñòåðëèíãîâ. Êàêîâà ñòîèìîñòü îïöèîíà ñ ó÷åòîì äîõîäà áóäóùåãî ïåðèîäà? IX âàðèàíò 1. Õàðàêòåðèñòèêà ñïðîñà è ïðåäëîæåíèÿ íà âàëþòíûå îáìåíû. Öåíà ðàâíîâåñèÿ. 2. Îñîáåííîñòè ìèðîâîãî êðåäèòíîãî è ôèíàíñîâîãî ðûíêà. 3. Ðàñ÷åòû ïî áàíêîâñêîìó ïåðåâîäó. Çàäà÷à. Èìïîðòåð èç Áðèòàíèè ïîêóïàåò ïðîäóêöèþ â Èòàëèè. Öåíà ñäåëêè ñîñòàâëÿåò 3345 ìëí ëèð. Ñêîëüêî ôóíòîâ èìïîðòåð äîëæåí çàïëàòèòü çà ëèðû, åñëè ñïîò Ôñ/ÀÄ 18715/ 25, ñïîò ÀÄ/ÈË 1175,25/75? X âàðèàíò 1. Óñëîâèÿ ïðåäîñòàâëåíèÿ ìåæäóíàðîäíîãî êðåäèòà. 2. Ðûíî÷íîå è ãîñóäàðñòâåííîå ðåãóëèðîâàíèå âàëþòíûõ îòíîøåíèé. 21

3. Ïóòè ñîòðóäíè÷åñòâà ðîññèéñêèõ êîììåð÷åñêèõ áàíêîâ ñ ÅÁÐÐ è ÌÔÊ. Çàäà÷à. Êàêèì áóäåò òðåõìåñÿ÷íûé àóòðàéò è ïî êàêîìó êóðñó áóäåò ñîâåðøåíà ñäåëêà ïî ïîêóïêå éåíû ñ òðåõìåñÿ÷íûì ôîðâàðäîì çà äîëëàðû ÑØÀ, ïðè óñëîâèè, ÷òî ñïîò ÀÄ/ Éí 138,25/35, à òðåõìåñÿ÷íûå ôîðâàðäíûå î÷êè ÀÄ/Éí ñîñòàâÿò 6/9?

22

ÑÎÄÅÐÆÀÍÈÅ Ââåäåíèå ....................................................................................... 3 Òåìàòè÷åñêèé ïëàí ..................................................................... 5 Ðàáî÷àÿ ïðîãðàììà ...................................................................... 7 Âàðèàíòû ñâîäíûõ êîíòðîëüíûõ çàäàíèé ............................... 19

23

Õîðîøåíüêàÿ Íàòàëüÿ Ãåðìàíîâíà

ÌÅÆÄÓÍÀÐÎÄÍÛÅ ÂÀËÞÒÍÎ-ÊÐÅÄÈÒÍÛÅ È ÔÈÍÀÍÑÎÂÛÅ ÎÒÍÎØÅÍÈß Ìåòîäè÷åñêèå óêàçàíèÿ äëÿ ñòóäåíòîâ ýêîíîìè÷åñêèõ ñïåöèàëüíîñòåé

Ãëàâíûé ðåäàêòîð À.Â. Øåñòàêîâà Ðåäàêòîð Ò.Þ. Ëÿùåíêî Òåõíè÷åñêèé ðåäàêòîð Ë.Â. Ðåìíåâà

ËÐ ¹ 020406 îò 12.02.97 Ïîäïèñàíî â ïå÷àòü 02.09.99. Ôîðìàò 60½84/16. Áóìàãà òèïîãðàôñêàÿ ¹ 1. Ãàðíèòóðà Òàéìñ. Óñë. ïå÷. ë. 1,4. Ó÷.-èçä. ë. 1,5. Òèðàæ 100 ýêç. Çàêàç .

Èçäàòåëüñòâî Âîëãîãðàäñêîãî ãîñóäàðñòâåííîãî óíèâåðñèòåòà. 400062, Âîëãîãðàä, óë. 2-ÿ Ïðîäîëüíàÿ, 30.